Текст книги "Обществознание. Полный курс подготовки к ЕГЭ"

2.6. Финансовые институты. Банковская система

Финансовый институт – это финансовый посредник между кредиторами и заемщиками или между инвесторами и сберегателями (пенсионными фондами, страховыми компаниями и др.). Финансовые институты оказывают услуги по предоставлению займов и передаче денег и влияют на функционирование реальной экономики, действуя в качестве посредников в процессе превращения сбережений и других денежных средств в инвестиции. В состав финансовых институтов входят:

1. Финансы коммерческих предприятий (все предприятия материального производства и часть непроизводственной сферы, в условиях рыночной экономики осуществляющих свою деятельность на началах коммерческого расчета). Коммерческий расчет – метод ведения хозяйства, целью которого является получение максимальной прибыли при минимальных затратах.

2. Финансы некоммерческих учреждений (некоммерческая деятельность не преследует цель получения определенных доходов, эти доходы используются на развитие самого учреждения). Источники финансовых ресурсов: бюджетные средства; внебюджетные государственные фонды; средства населения; денежные отчисления различных коммерческих структур, поступления средств за работы и услуги, выполненные в соответствии с договорами; выручка от реализации продукции, включая средства от продажи билетов на массовые мероприятия; выручка от сдачи имущества в аренду; доходы от подготовки кадров и др.

3. Финансы общественных организаций включают в себя: финансы общественных, в том числе профорганизаций; финансы политических и общественных движений; финансы специальных целевых фондов; финансы благотворительных фондов.

Деньги – особый товар, выполняющий роль всеобщего эквивалента при обмене товаров.

Основные функции денег

1) мера стоимости: выражают цену – денежную форму стоимости товара;

2) средство обращения: выступают посредником в актах купли-продажи товара;

3) средство накопления: изъятые из обращения деньги используются как средство сохранения стоимости (золото, ценные бумаги, недвижимость, валюта и т. д.);

4) средство платежа: используются для погашения различных обязательств (оплата труда, уплата налогов и др.);

5) мировые деньги: используются для расчетов на мировом рынке (золото, доллар, евро, фунт стерлингов, рубль) как всеобщее платежное и покупательное средство, а также как всеобщая материализация богатства.

Закон денежного обращения – количество денег в обращении зависит от суммы цен товаров, проданных за наличные и в кредит, от взаимополагающихся платежей и от скорости обращения денег. Денежная масса – совокупность наличных (бумажные деньги и разменная монета) и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг, которыми располагают частные лица, институциональные собственники и государство. Безналичные денежные средства: кредитные деньги; чек; вексель; банкноты (банковские билеты); электронные деньги.

Финансовый рынок включает: рынок, на котором закон спроса и предложения определяет цену финансовым активам; рынок банковских ссудных ресурсов в сложившейся в стране банковской системе; рынок ценных бумаг (фондовый рынок) – рынок, где осуществляется эмиссия (выпуск) и купля-продажа ценных бумаг акций, облигаций и производных от них ценных бумаг.

Фондовая биржа – организованный рынок, на котором осуществляются сделки с ценными бумагами и иными финансовыми инструментами и деятельность которого контролируется государством. Функции фондовой биржи: мобилизация средств для долгосрочных инвестиций в экономику и финансирования государственных программ; осуществление купли-продажи акций, облигаций акционерных компаний, облигаций государственных займов и других ценных бумаг; установление в ходе торгов курса ценных бумаг, обращающихся на бирже; распространение информации о котировках ценных бумаг и о состоянии на финансовом рынке.

Банковская система – совокупность различных видов национальных банков и кредитных учреждений, действующих в рамках общего денежно-кредитного механизма. Банковская система включает центральный банк, сеть коммерческих банков и других кредитно-расчетных центров.

Кредитно-финансовые институты банковской системы

1. Центральный банк (или совокупность банковских учреждений, выполняющих функции центрального банка), за которым законодательно закрепляются монополия на эмиссию национальных денежных знаков и ряд особых функций в области кредитно-денежной политики. ЦБ осуществляет кредитование коммерческих банков, хранит кассовые резервы других кредитных учреждений, выполняет расчетные операции и осуществляет контроль за деятельностью прочих кредитных институтов.

2. Коммерческие банки – кредитные учреждения универсального характера, которые осуществляют кредитные, фондовые, посреднические операции, организуют платежный оборот в масштабе национального хозяйства. Эти банки организуются на паевых (акционерных) началах, по форме собственности делятся на государственные, акционерные и кооперативные.

3. Специализированные кредитно-финансовые учреждения занимаются кредитованием определенных сфер и отраслей хозяйственной деятельности:

– инвестиционные банки (проводят операции по выпуску и размещению ценных бумаг);

– сберегательные учреждения (аккумулируют сбережения населения и вкладывают денежный капитал в основном в финансирование коммерческого и жилищного строительства);

– страховые компании (важнейший канал аккумуляции денежных сбережений населения и долгосрочного финансирования экономики);

– пенсионные фонды (формируют страховой фонд экономики, осуществляют финансирование экономики и государства);

– инвестиционные компании выполняют роль промежуточного звена между индивидуальным денежным капиталом и корпорациями, функционирующими в нефинансовой сфере. Основной сферой приложения капитала инвестиционных компаний служат акции корпораций.

2.7. Основные источники финансирования бизнеса

Финансирование – способ обеспечения предпринимательства денежными средствами. Внутренние источники финансирования – источники поступления денежных средств, которые образованы за счет результатов предпринимательской деятельности. Это могут быть вложения учредителей компании в уставный капитал; денежные средства, полученные после продажи акций компании, продажи имущества компании, получения арендной платы за сдачу имущества в аренду, доходы от реализации продуктов.

1) Прибыль (валовая) – разница между ее доходами и затратами или себестоимостью продукции, т. е. общая прибыль, полученная до совершения всех вычетов и отчислений. Чистый доход (остаточная прибыль) – это разница между суммой выручки от реализации и всеми издержками предприятия.

2) Амортизация – исчисленный в денежном выражении износ основных средств в процессе их применения, производственного использования. Инструментом возмещения износа основных средств являются амортизационные отчисления в виде денег, направляемых на ремонт или строительство, изготовление новых основных средств. Сумма амортизационных отчислений включается в издержки производства (себестоимость) продукции и тем самым переходит в цену.

Внешние источники финансирования

1) долговое финансирование – заемный капитал (краткосрочные кредиты и займы; долгосрочные кредиты).

– Ссудный капитал представляет собой самостоятельную часть хозяйственного капитала, которая функционирует в виде денежных средств в сфере предпринимательской деятельности.

– Ипотечный заем – заем под закладную. Этот заем является наиболее распространенной формой обеспеченного займа. Его суть в том, что фирма при получении долговых финансовых средств гарантирует кредитору вернуть долг с учетом процентов.

– Торговый кредит является коммерческим кредитом, заключается в том, что предприниматель покупает товар, отсрочив его оплату.

– Акции являются распространенной формой привлечения денежных средств. Выпуская и продавая акции, предпринимательская фирма получает от покупателя долговой заем, в результате которого акционер приобретает право на имущество фирмы, а также на получение дивидендов. Дивиденды в этом случае являются процентами за кредит, который представлен в виде уплаченных за акции денег.

2) Преобразование индивидуального предприятия в товарищество.

3) Преобразование товарищества в закрытое акционерное общество.

4) Использование средств различных фондов для поддержки малого предпринимательства.

5) Безвозмездное финансирование является представлением денежных средств в виде безвозмездных благотворительных пожертвований, помощи, субсидий.

Продажа акций – тоже способ привлечь финансы извне, и это очень важный источник финансирования, так как у фирмы могут насчитываться сотни и тысячи акционеров.

Государственное бюджетное финансирование:

– Государство выделяет средства предприятиям государственного сектора в виде прямых капитальных вложений. Предприятия государственного сектора принадлежат государству. Это означает, что государству принадлежит и прибыль от их деятельности.

– Государство может также предоставлять фирмам свои средства в виде субсидий. Это – частичное финансирование деятельности фирм. Субсидии могут выдаваться и государственным, и частным фирмам. Главное отличие государственного финансирования от банковского кредита в том, что фирма получает средства от государства бесплатно и безвозвратно.

– Государственный заказ: государство заказывает фирме изготовление той или иной продукции и объявляет себя ее покупателем. Государство здесь не финансирует затраты, а заранее обеспечивает фирме доход от продажи товаров.

2.8. Ценные бумаги

Ценная бумага – документ установленной формы и реквизитов, удостоверяющий имущественные права, осуществление или передача которых возможна только при его предъявлении. В соответствии с ГК РФ ценные бумаги относятся к объектам гражданских прав и приравнены к вещам, имуществу. Ценная бумага – это форма существования капитала, отличная от его товарной, производительной и денежной форм, которая может передаваться вместо него самого, обращаться на рынке как товар и приносить доход.

Виды реквизитов ценной бумаги

– экономические: отражают экономическое содержание ценной бумаги (форма существования, срок существования, принадлежность, обязанное лицо, номинал, предоставляемые права);

– неэкономические (технические): необходимы для ее кругооборота и являются реквизитами «обращения» (порядковые номера, адреса, подписи, печати, наименования организаций, обслуживающих реализацию прав владельцев ценной бумаги и т. п.).

Виды документов, которые относятся к ценным бумагам:

а) государственная облигация; облигация; вексель; чек; депозитный сертификат; сберегательный сертификат; банковская сберегательная книжка на предъявителя; коносамент; акция; приватизационные ценные бумаги;

б) двойное складское свидетельство; складское свидетельство как часть двойного свидетельства; залоговое свидетельство (варрант) как часть двойного свидетельства; простое складское свидетельство;

в) закладная, инвестиционный пай.

Акция – «эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, участие в управлении акционерным обществом и часть имущества, остающегося после его ликвидации».

Облигация – «эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее держателя на получение от эмитента облигации в предусмотренный ею срок номинальной стоимости и зафиксированного в ней процента от этой стоимости или имущественного эквивалента»;

Вексель – ценная бумага, удостоверяющая письменное денежное обязательство должника о возврате долга, форма и обращение которого регулируются специальным законодательством – вексельным правом. Простой вексель – ценная бумага, удостоверяющая безусловное обязательство (обещание) должника уплатить указанную в нем сумму денег векселедержателю через определенный срок времени. Переводной вексель – ценная бумага, удостоверяющая предложение должнику уплатить указанную в ней сумму денег обозначенному в ней лицу через определенный срок.

Чек – ценная бумага, удостоверяющая письменное поручение чекодателя банку уплатить чекополучателю указанную в ней сумму денег в течение срока ее действия. Чек представляет собой разновидность переводного векселя, который выписывается только банком.

Банковский сертификат – ценная бумага, представляющая собой свободно обращающееся свидетельство о денежном вкладе (депозитном – для юридических лиц, сберегательном – для физических лиц) в банке с обязательством последнего о возврате этого вклада и процентов по нему через установленный срок в будущем.

Коносамент – ценная бумага, представляющая собой документ стандартной формы, принятой в международной практике, на перевозку груза, удостоверяющий его погрузку, перевозку и право на получение.

Закладная – это именная ценная бумага, удостоверяющая права ее владельца в соответствии с договором об ипотеке (залоге недвижимости), на получение денежного обязательства или указанного в ней имущества.

Инвестиционный пай – именная ценная бумага, удостоверяющая долю его владельца в праве собственности на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд.

Классификация и виды ценных бумаг

1. По сроку существования: а) срочные (срок существования ограничен во времени: краткосрочные, имеющие срок обращения до 1 года; среднесрочные, имеющие срок обращения от 1 года до 5 лет; долгосрочные, имеющие срок обращения от 5 до 30 лет (ипотечные ценные бумаги по законодательству можно выпускать со сроком обращения до 40 лет); б) бессрочные (срок существования не ограничен во времени); 2. По форме существования: бумажные (документарные); безбумажные (бездокументарные);

3. По национальной принадлежности: национальные (российские); иностранные;

4. По форме владения: предъявительские (не фиксируют имя владельца), именные (содержат имя владельца и регистрируются в специальном реестре); если именная ценная бумага передается другому лицу путем совершения на ней передаточной надписи (индоссамента), или приказа ее владельца, то она называется ордерной ценной бумагой.

5. По форме выпуска: эмиссионные (выпускаемые в обращение крупными партиями, внутри которых все ценные бумаги абсолютно идентичны); неэмиссионные (обычно выпускаемые поштучно или небольшими партиями без государственной регистрации). По российскому законодательству обязательной регистрации подлежат выпускаемые акции, облигации, банковские сертификаты (регистрируются Центральным банком) и закладные. Остальные виды российских ценных бумаг, независимо от размеров их выпуска, государственной регистрации не подлежат.

6. По виду эмитента: государственные ценные бумаг (виды облигаций, выпускаемые государством); негосударственные или корпоративные, которые выпускаются в обращение корпорациями (компаниями, банками, организациями) и даже частными лицами.

7. По уровню риска: безрисковые; рисковые;

8. По степени обращаемости: рыночные (свободнообращающиеся); нерыночные, которые выпускаются эмитентом и могут быть возвращены только ему; не могут перепродаваться;

9. По форме привлечения капитала: долевые (владельческие), которые отражают долю в уставном капитале общества; долговые, которые представляют собой форму займа капитала (денежных средств).

10. По виду номинала: с постоянным номиналом; с переменным номиналом.

11. По форме обслуживания капитала: инвестиционные (капитальные) ценные бумаги являются объектом для вложения денег как капитала, т. е. с целью получения дохода; неинвестиционные ценные бумаги обслуживают денежные расчеты на товарных или других рынках. Обычно в этой роли выступают коносаменты, складские свидетельства, векселя.

12. По наличию начисляемого дохода: бездоходные; с начисляемым доходом.

Перечисленные виды ценных бумаг, характерные для стран с высокоразвитой рыночной экономикой, не исчерпываются. Рынок ценных бумаг является частью финансового рынка и выполняет ряд общерыночных функций: аккумулирующую; перераспределительную; регулирующую; стимулирующую; контрольную; ценовую; функцию страхования ценовых и финансовых рисков; информационную.

Специфические функции рынка ценных бумаг

– использование ценных бумаг в приватизации, антикризисном управлении, реструктуризации экономики, стабилизации денежного обращения, антиинфляционной политике;

– учетная функция, которая проявляется в обязательном учете в специальных списках (реестрах) всех видов ценных бумаг, участников рынка ценных бумаг, а также фиксации фондовых операций, оформленных договорами купли-продажи, залога, траста, конвертации и др.;

– перераспределение денежных средств (капиталов) от владельцев пассивного капитала к владельцам активного капитала выполняется посредством выпуска и обращения ценных бумаг, означает перераспределение средств между сферами деятельности, областями хозяйства, юридическими и физическими лицами;

– перераспределение финансовых (рыночных) рисков, или перераспределение рисков между владельцами любых рыночных активов; изменение формы собственности. Данную функцию можно еще называть функцией защиты (страхования) от риска или, точнее, функцией хеджирования.

2.9. Рынок труда. Безработица

Труд – это целесообразная деятельность людей, направленная на производство материальных и духовных благ для удовлетворения человеческих потребностей. Качественная сторона труда определяется состоянием здоровья и физической дееспособностью человека; уровнем его образования и квалификационной подготовки. Количественная сторона труда определяется продолжительностью рабочего дня и интенсивностью труда, от уровня которых зависят объемы материальных благ и услуг, создаваемых каждым работником.

Рабочая сила – способность человека к труду, т. е. совокупность его физических и интеллектуальных качеств, используемых в процессе производства жизненных благ. Рабочая сила выступает как производитель и как потребитель.

Трудовые ресурсы – часть населения страны, достигшая трудоспособного возраста и обладающая необходимым физическим развитием и умственными способностями, позволяющими трудиться в народном хозяйстве.

Человеческие ресурсы характеризуются численностью населения, уровнем образования, половозрастной структурой. Важнейшей составной их частью является предпринимательская способность, т. е. инициативная деятельность граждан, направленная на организацию производства.

Человеческий капитал – капитал в форме врожденных способностей и таланта, а также интеллектуального запаса знаний, приобретенного человеком в результате обучения или на основе практического опыта.

Понятие экономически активное население используется для оценки населения, которое занято общественно полезной деятельностью и приносит определенный доход. К экономически активному населению относят занятых как в общественном секторе, так и частным и личным трудом.

Рынок труда – это специфический рынок, на котором в качестве товара выступает рабочая сила (поскольку сам по себе труд не является товаром и объектом рыночных отношений быть не может). На рынке рабочей силы формируются спрос, предложение и цена на рабочую силу. Субъектами экономических отношений на рынке рабочей силы выступают, с одной стороны, предприниматели и государство, с другой – отдельные работники или их ассоциации. Спрос на труд – это потребность в рабочей силе. В денежном выражении спрос представляет собой ожидаемые совокупные затраты, связанные с вовлечением в народное хозяйство дополнительной рабочей силы. Предложение труда – это число рабочих, выдвигаемых на рынок труда; потребность в денежных средствах, необходимых для создания новых рабочих мест и содержания рабочей силы. Цены на рабочую силу выступают в виде ставок заработной платы, являющихся денежной формой стоимости рабочей силы.

Конъюнктура рынка труда определяется соотношением между свободными рабочими местами и ищущими работу трудоспособными гражданами.

Особенности рынка труда

– На рынке труда покупаются только трудовые услуги, а не сам индивид.

– Компенсация за труд представлена не только заработной платой, но и дополнительными льготами (премиальные и денежные вознаграждения, стоимость жилья, социальное обеспечение, стоимость профессионального обучения, культурно-бытового обслуживания и т. д.).

– Трудовые контракты включают: содержание и условия труда, микроклимат в коллективе и нормы субординации в руководстве, вероятность сохранения рабочего места и т. д.

– Работники могут отличаться способностями, квалификацией, производительностью, опытом, а работы различаются по требуемой квалификации и условиям труда.

– При покупке рабочей силы продолжительность контрактов продавца и покупателя имеет существенное значение; от нее зависит опыт работника, его производительность труда; работодатель вкладывает средства в обучение работников, и прерывание контракта несет ущерб обеим сторонам.

– На рынке труда присутствует большое число структур, представляющих интересы государства, бизнеса, профсоюзов.

– Рынки труда бывают конкурентными и неконкурентными.

Характерные черты конкурентного рынка труда: значительное число покупателей и продавцов услуг труда; однородные услуги труда (работники с одинаковой квалификацией и производительностью труда); никто из покупателей и продавцов трудовых услуг не может повлиять на ставку заработной платы (отсутствие монополии); свободное вхождение в рынок и выход из него для обеих сторон; полная информированность участников рынка труда о спросе и предложении; в поведении участников рынка труда преобладает экономическая мотивация.

Заработная плата – форма материального вознаграждения за труд (часть стоимости, созданной и реализованной продукции, услуг), поступающего наемным работникам предприятий и учреждений.

Факторы, влияющие на величину заработной платы: стоимость жизненных благ, необходимых для воспроизводства рабочей силы; минимальный уровень оплаты труда работников, соответствующий прожиточному минимуму; уровень квалификации работников; развитость экономических и социальных условий жизни населения; спрос и предложение на рынке труда. Различают: номинальную зарплату (вознаграждение за труд, которое назначается работнику в виде определенной суммы денег); реальную зарплату (сумма жизненных благ, которые можно приобрести за номинальную плату при данном уровне цен на товары и услуги). Факторы реальной зарплаты: величина номинальной заработной платы, уровень цен на предметы потребления и услуги, размер налогового обложения.

Формы заработной платы: постоянная (оклад) – вознаграждение за труд, не зависящее от каких-либо условий; повременная – вознаграждение за труд в зависимости от проработанного времени; сдельная – вознаграждение за труд в зависимости от количества изготовленных изделий; смешанные формы – вознаграждение за труд в зависимости не только от количества отработанного работником времени, но и от финансового положения предприятия, итогов работы каждого работника и фирмы в целом.

Нижняя граница заработной платы – это прожиточный минимум, такой уровень доходов, который необходим работнику для приобретения количества продуктов питания не ниже физиологических норм, а также для удовлетворения его потребностей (на самом необходимом уровне) в одежде, обуви, транспорте, оплате коммунальных услуг. В результате взаимодействия спроса и предложения на труд на рынке устанавливается равновесная цена рабочей силы и определяется уровень занятости в экономике.

Занятость – деятельность людей, связанная с удовлетворением их личных потребностей и, как правило, приносящая им трудовой доход.

Занятость населения – это численность трудоспособного населения, обеспеченного работой, связанной с общественно полезной деятельностью.

Теории занятости: 1. теория народонаселения Т. Мальтуса; 2. теория относительного перенаселения К. Маркса; 3. классическая теория занятости Ж. Б.Сея; 4. монетаризм М. Фридмена; 5. теория рациональных ожиданий основывается на тезисе о рациональном поведении людей; 6. кейнсианская теория занятости.

Безработица – социально-экономическое явление, при котором часть трудоспособного населения не может найти себе работу и становится резервной армией труда.

Точки зрения на причины безработицы: а) работники предъявляют завышенные требования работодателю относительно размера желаемой ими заработной платы, не согласны работать за предлагаемую заработную плату, сами выбирают состояние безработицы; б) слишком низкий спрос на рабочую силу; в) негибкость, характерная для рынка труда (несоответствие между потребностями тех людей, которые ищут работу, и потребностями работодателей, которые готовы предоставить рабочие места).

К категории безработных относят только тех, кто ищет работу, – это «естественная» безработица.

Виды безработицы:

* Структурная – невозможность трудоустройства из-за различий в структуре спроса и предложения рабочей силы разной квалификации. Технологическая безработица является разновидностью структурной, возникает под влиянием научно-технического прогресса за счет вытеснения рабочей силы машинами, внедрения новых технологий, более производительного оборудования.

* Фрикционная – невозможность для уволенного работника найти свободное место по своей специальности; обусловлена техническим несовершенством рынка труда, отсутствием информации об имеющихся вакансиях, несоответствием наличной рабочей силы и свободных рабочих мест.

* Циклическая – определяется изменением конъюнктуры и обычно связана с экономическими циклами, со спадами производства в периоды кризисов.

* Сезонная – зависит от работ в определенное время года (сельскохозяйственные рабочие, гиды).

* Вынужденная безработица возникает в результате установления заработной платы выше точки рыночного равновесия. В результате возникает несоответствие между спросом и предложением на рынке труда.

Формы безработицы: 1. Открытая; 2. Скрытая: работник дает согласие на неполный рабочий день или неполную рабочую неделю из-за невозможности иного трудоустройства; 3. Текучая: связана с периодическим «отталкиванием» и «притягиванием» рабочей силы на рынке труда; 4. Застойная: длительная безработица, чередующаяся с краткими периодами временной, случайной работы.

Экономические и социальные последствия безработицы: недоиспользование экономического потенциала общества, когда реальный ВНП существенно меньше потенциального; снижение уровня жизни населения; потеря профессиональных знаний и навыков, что затрудняет возможность трудоустройства; моральная травма, ведущая к алкоголизму, наркомании, суицидам, росту преступности.

Умеренная безработица имеет ряд позитивных последствий: формируется мобильный «резерв» рабочей силы, который можно задействовать при расширении производства; сдерживаются требования профсоюзов в части повышения заработной платы, что снижает предполагаемый уровень инфляции; усиливается трудовая мотивация работающих, так как гарантии занятости и опасение потерять работу начинают выступать в качестве самостоятельного стимула к труду.

Направления государственной политики решения проблемы безработицы: проведение структурной перестройки профессий на уровне квалификации; выплата пособий по безработице; установление уровня минимальной заработной платы.