Текст книги "Деньги. Кредит. Банки. Ценные бумаги. Учебное пособие"

4.2. Наличный денежный оборот в РФ, его организация и прогнозирование

Наличный денежный оборот представляет совокупность платежей за определенный период времени, осуществляемых в наличной форме (количественный показатель). Обращение – движение денег. Использование наличных денег в экономике в основном связано с доходами и расходами населения, так как между юридическими лицами он незначителен, т. е. преимущественно юридические лица осуществляют платежи в безналичной форме. Законом дополнительное использование юридическими лицами наличных денег допускается, но ограничено. Кроме того, закон регламентирует использование наличных денег и физическими лицами с учетом их связи с предпринимательской деятельностью. Если частное лицо занимается предпринимательской деятельностью, то оно должно производить расчеты в безналичной форме, а лица, не занимающиеся предпринимательской деятельностью, могут осуществлять платежи в наличной форме без ограничений и по желанию в безналичной.

В соответствии с Положением ЦБ РФ от 05.01.98 «О правилах организации наличного денежного обращения на территории Российской Федерации» денежные средства, как собственные, так и заемные, подлежат обязательному хранению в банках, на открываемых им соответствующих счетах, за исключением выручки, расходование которой разрешено в установленном порядке банком, обслуживающим хозяйствующего субъекта.

Установлен различный порядок расчетов с участием граждан в зависимости от связи этих платежей с их предпринимательской деятельностью. С участием граждан, не занимающихся предпринимательской деятельностью, разрешено осуществлять расчеты как наличными деньгами без ограничения сумм, так и в безналичной форме. Однако расчеты с гражданами, связанными с предпринимательской деятельностью, должны производиться преимущественно в безналичном порядке.

Обслуживание предприятий и организаций банками осуществляется на договорной основе. Все поступающие наличные деньги в кассы предприятий подлежат передаче в банк и зачислению на счета предприятий. Порядок сдачи наличных денег устанавливается предприятию банком по согласованию с руководством предприятия. Деньги могут сдаваться через инкассаторские службы банков, через специализированные небанковские инкассаторские службы, непосредственно представителями предприятий в кассы банков с помощью почтового перевода через предприятие связи РФ.

Счет клиенту открывается и осуществляется его обслуживание на основании договора банковского счета. Банк в соответствии с этим договором обязуется принимать поступающие в адрес клиента средства, зачислять их на его счета, выполнять поручения клиента о перечислении средств с его счетов, исполнять другие операции. Клиент обязан соблюдать требования нормативных документов, регламентирующих все расчетные, платежные операции, представлять в банк все необходимые документы для обеспечения его нормального обслуживания. Также он должен представлять в банк предусмотренные законодательством формы отчетности, в частности, для проверки правильности исполнения кассовых операций. Договором предусматривается ответственность сторон за неисполнение взятых на себя обязательств. Клиент может открыть в банке любое необходимое ему количество счетов, в любой валюте. При этом можно открывать счета в разных банках.

Предприятия могут иметь в своих кассах наличные деньги в пределах лимита, устанавливаемого предприятиям банками по согласованию с руководством предприятий. Лимит устанавливается предприятию на год, но в течение года может быть пересмотрен банком на основании ходатайства, представленного руководством предприятия. Для установления лимита предприятие предоставляет в банк расчет лимита, в котором обосновывает потребность в наличных деньгах. Если расчет не представлен, то лимит считается нулевым, т. е. любое количество денег в кассе будет сверхлимитным. Если предприятие обслуживается несколькими банками, то расчет лимита предоставляется только в один из них, а остальные банки после установления лимита уведомляются об этом. Лимит устанавливается исходя из объема движения наличных денег в кассе предприятия, возможности обеспечения надлежащего хранения денег, также учитывают необходимость максимального сокращения встречных перевозок денег.

Все наличные деньги сверх лимита предприятие должно сдавать в банк. Сверхлимитные деньги можно хранить в кассе только для выплаты заработной платы, стипендий, выплат социального характера в течение трех рабочих дней. Наличные деньги из касс предприятий можно использовать только на цели, предусмотренные законом. Это выплата заработной платы, выдачи на командировочные расходы, оплата некоторых хозяйственных затрат и др. Предприятия должны осуществлять выдачу наличных денег преимущественно за счет текущих поступлений денег в свои кассы.

Ежегодно предприятия представляют в обслуживающие их банки сведения о выдаче наличных денег на заработную плату, социальные выплаты, стипендии. Банки на основе этих данных составляют календарь выдачи наличных денег, который представляют в территориальные учреждения Центрального банка. На основе этих данных они составляют сводные календари выдач по республикам, краям, областям с разбивкой по месяцам и высылают в Центральный Банк для составления сводного календаря в целом по РФ. Эти данные используют при оценке кассовых оборотов по приходу – расходу денег и эмиссионному результату.

Чтобы обеспечить своевременно выдачу денег коммерческим банкам и затем предприятиям со счетов банков территориальные подразделения Центрального банка или по их поручению расчетно-кассовые центры устанавливают каждому банку лимит наличных денег в операционных кассах на конец рабочего дня. Подразделения ЦБ с целью контроля над исполнением правил кассовых операций и движением денежной наличности не реже одного раза в два года проводят контрольные проверки исполнения кассовой дисциплины.

Прогнозирование наличного денежного оборота. До 1991 г. на территории Советского Союза составлялся единый кредитный денежный план. В ходе реформирования экономики серьезные преобразования произошли в банковской системе. В стране сформировалась широкая сеть коммерческих банков. Поэтому прежняя система централизованного планирования в денежной и кредитной сферах большей частью себя исчерпала и была упразднена. Возникла необходимость внести изменения в организацию денежного обращения. С 1991 г. отказались от единого централизованного плана и перешли к планированию снизу на основе составления прогнозов кассовых оборотов коммерческих банков. С 1 января 1998 г. Положением ЦБ РФ установлен определенный порядок прогнозирования наличного денежного оборота. Для выявления объема источников поступлений денег в кассы учреждений банков и направления их выдач, а также эмиссионного результата в областях, краях, республиках и в целом по Российской Федерации составляется прогноз кассовых оборотов на следующий прогнозный период – квартал с разбивкой по месяцам.

Основная цель этих прогнозов – определение потребности в наличных деньгах как в целом по РФ, так и по ее регионам и по отдельным учреждениям коммерческих банков. Другие цели – получение сведений для разработки, обоснования мер, направленных на регулирование, поддержание стабильности денежного обращения. В прогнозе отражаются источники и объем поступления наличных денег в кассы банков, направления и объем выдач денег из касс. Прогноз составляется в виде баланса прихода и расхода денег.

Приход по балансу включает следующие статьи:

1) поступление торговой выручки от продажи потребительских товаров, независимо от каналов реализации;

2) поступление выручки от пассажирского транспорта;

3) поступление выручки от зрелищных предприятий;

4) поступление от предприятий, оказывающих прочие услуги;

5) поступление квартирной платы и коммунальных платежей от населения;

6) поступления денежных средств на вклады граждан;

7) поступление средств от реализации государственных и других ценных бумаг;

8) прочие поступления (возврат заработной платы и др.).

Затем подсчитывается общая сумма поступлений по приходу.

Расход содержит следующие статьи:

1) выдачи наличных денег для выплаты заработной платы, стипендий и т. п.;

2) выдачи наличных денег для выплаты пенсий, выплат социального характера, страховых возмещений;

3) выплаты с вкладов населению;

4) выдачи ссуд индивидуальным заемщикам;

5) выдачи наличных денег для выплаты доходов по ценным бумагам и погашения ценных бумаг;

6) прочие выдачи.

Далее рассчитывается общий итог по расходам.

После этого определяется эмиссионный результат как разница, небаланс между приходом и расходом. Если приход превышает расход, то наблюдается избыток денег, если, наоборот, расход больше прихода, имеет место недостаток денег. Соответственно необходимо будет либо изъять некоторое количество денег из обращения, либо ввести в обращение.

Банки составляют прогноз на основе динамических рядов поступлений и выдач наличных денег. Расчеты прогнозов банки представляет в обслуживающие их расчетно-кассовые центры за 14 дней до наступления прогнозного периода (следующего квартала). Расчетно-кассовые центры составляют такой прогноз по всем обслуживаемым им банкам и представляют их в Главные территориальные управления за 7 дней до начала квартала. Они делают сводный прогноз по соответствующим территориям (краям, областям, республикам) и представляет его за 3 дня до начала квартала в департамент регулирования денежного обращения Центрального банка.

Прогнозы, наряду с другими источниками, служат базой для планирования производства наличных денег, объемов завоза денег по территориям, разработки мер по стабилизации денежного обращения в отдельных регионах и для других целей.

4.3. Безналичный денежный оборот в РФ и принципы его организации

Безналичный оборот – совокупность всех платежей и расчетов по счетам клиентов банка, а также зачет взаимных требований клиентов за определенный период.

К особенностям безналичных денежных расчетов относятся следующие:

1. В операциях с наличными деньгами принимают участие плательщик и получатель. В безналичных расчетах в число участников входит банк, в котором осуществляются расчеты в форме записей по счетам заемщика и получателя.

2. Участники безналичных расчетов состоят в кредитных отношениях с банком.

3. Перемещение денег производится путем записей по счетам участников операции. Так, оборот наличных денег замещается кредитной операцией.

Безналичное обращение (оборот) осуществляется на основе следующих важных принципов:

1. Безналичный оборот происходит по счетам клиентов банков (нужно иметь счет или открыть его).

2. Списание средств со счетов клиентов осуществляется на основе их поручений или, как правило, с согласия, акцепта.

3. Форму безналичных расчетов определяет клиент банка, а затем она фиксируется в хозяйственных договорах клиента с его контрагентами.

4. При отсутствии средств или их недостатке на счете для выполнения всех денежных обязательств клиента устанавливается определенная очередность списания средств со счета:

• в первую очередь списываются средства по исполнительным документам для удовлетворения требований для возмещения вреда, причиненного жизни и здоровью работников, а также алименты;

• во вторую списываются средства по исполнительным документам для выплаты заработной платы и выходных пособий лицам, работающим по трудовому договору;

• третья очередь предполагает списание средств на те же цели по платежным документам;

• в четвертую очередь осуществляется перечисление средств в бюджет и некоторые социальные фонды;

• в пятую очередь списываются средства в фонды, не вошедшие в четвертую очередь и по исполнительным документам для удовлетворения других денежных требований;

• в шестую очередь списываются денежные средства по платежным документам для удовлетворения других денежных требований в порядке календарной очередности.

Последнее время стали добавлять еще два принципа организации безналичных расчетов: срочность платежа и обеспеченность платежа.

Принцип срочности платежа означает осуществление расчетов, строго исходя из сроков, предусмотренных в хозяйственных, кредитных, страховых договорах, инструкциях Минфина РФ, коллективных договорах с рабочими и служащими предприятий, организаций на выплату зарплаты или в контрактах, трудовых соглашениях, договорах подряда и т. д. Экономический смысл введения этого принципа обусловлен тем, что получатель денежных средств заинтересован в зачислении их на свой счет не вообще, когда бы то ни было, а в заранее оговоренный, твердо фиксированный срок. Принцип срочности платежа имеет важное практическое значение. Предприятие и другие субъекты рыночных отношений, располагая информацией о степени срочности платежей, могут более рационально построить свой денежный оборот, более точно определить потребность в заемных средствах и смогут управлять ликвидностью своего баланса.

Принцип обеспеченности платежа тесно связан с предыдущим принципом срочности платежа, так как обеспеченность платежа предполагает для соблюдения срочности платежа наличие у плательщика или его гаранта ликвидных средств, которые могут быть использованы для погашения обязательств перед получателем денежных средств. В зависимости от характера ликвидных средств следует различать оперативную и перспективную обеспеченность платежа. Оперативную обеспеченность обусловливает наличие у плательщика или его гаранта достаточной для платежа суммы ликвидных средств первого класса (денежных средств долгосрочного, среднесрочного и краткосрочного характера, а также такую форму их организации, которая гарантирует своевременное погашение обязательства). Оперативное обеспечение платежей может иметь разнообразные формы (в том числе и в виде внесения средств за счет клиента или банка для последующего их перечисления получателю).

Принцип обеспеченности платежей создает гарантию платежа, укрепляет платежную дисциплину в хозяйстве, а, следовательно, платежеспособность и кредитоспособность всех участников расчетов.

Принципы расчетов тесно связаны и взаимообусловлены. Нарушение одного из них приводит к нарушению других.

В 1993 г. ЦБ РФ начал работу по внедрению автоматической системы межбанковских расчетов на базе расчетно-кассовых центров РКЦ и коммерческих банков, что позволяет отказаться от пересылки бумажных документов и ускоряет расчеты (счет идет на часы и минуты, и в идеале работа может происходить в режиме реального времени).

4.4. Формы безналичных расчетов и их организация

В России в соответствии с правилами Банка России определено, что расчеты предприятий по своим обязательствам, а также между юридическими и физическими лицами за товарно-материальные ценности производятся в безналичном порядке через учреждения банка.

Формы безналичных расчетов – способы исполнения банком денежных обязательств своих клиентов. Банк может исполнять эти обязательства разными способами, которые различаются порядком прохождения денежных средств и формами платежных документов.

Предусмотрены следующие формы безналичных расчетов: платежными поручениями; платежными требованиями-поручениями; инкассовые расчеты; расчеты с применением аккредитивов; с использованием чеков; с использованием векселей; расчеты с помощью пластиковых банковских карточек.

Платежное поручение. При данной форме расчетов плательщик – клиент банка представляет в обслуживающий его банк специальный расчетный документ – платежное поручение, в котором содержится поручение банку перечислить определенную сумму со счета клиента на счет получателя средств. Деньги со счета банк списывает при их наличии; при отсутствии, недостатке средств документ становится в очередь. Как вариант банк может списать средства в счет ссуды, предоставленной клиенту, если он обратится за ссудой в банк, а банк сочтет возможным ее предоставить. Платежные поручения – наиболее широко применяемая форма безналичных расчетов (более 80 %). При товарных сделках платежные поручения применяются при расчетах за уже поставленные товары или услуги; за непоставленные товары, в счет предоплаты; при плановых платежах, когда между клиентом и его контрагентом существуют длительные хозяйственные связи. Все нетоварные платежи совершаются исключительно платежными поручениями (внесение платежей в бюджет, социальные фонды, погашение банковских ссуд, уплата процентов по ним и др.).

Платежное требование-поручение. Расчет осуществляется на основе специального расчетного документа – платежного требования-поручения, которое составляет получатель средств и представляет его в банк, обслуживающий плательщика. В этом документе содержится требование к банку оплатить стоимость поставленных в адрес клиента – плательщика продукции, услуг. Данный документ оплачивается после того, как банк получит согласие – акцепт от клиента (плательщика). Для этого банк отправляет документ клиенту на получение согласия. Срок акцепта – 3 рабочих дня, не считая дня поступления документа в банк. Если документ акцептован, банк перечисляет средства со счета клиента в адрес получателя средств, при условии наличия их на счете плательщика. Если их нет или недостаточно, документ становится в очередь. Платежное требование-поручение может быть, как и в случае с платежным поручением, оплачено из ссуды, предоставленной клиенту. Если документ не акцептован, оплата банком не производится. Несогласие на оплату должно быть мотивировано. При данной форме расчетов время получения платежа увеличивается.

Аккредитивная форма. Она предусматривает выставление, открытие аккредитива. Это подразумевает резервирование некоторой суммы денег для выплат целевого назначения конкретному получателю. Аккредитив выставляется по заявлению клиента – плательщика. Банк, открывающий аккредитив, называется банк-эмитент, а банк, который будет выплачивать средства с аккредитива – исполняющий банк. В заявлении плательщика указывается вид аккредитива – отзывной, безотзывной, покрытый, непокрытый и условия аккредитива. Отзывной, когда плательщик может отменить или изменить по нему условия, без уведомления получателя средств с аккредитива, безотзывной – нельзя отменить или изменить условия по нему без уведомления получателя.

Покрытый аккредитив – такой, при открытии которого банк-эмитент перечисляет в исполняющий банк собственные средства клиента; при открытии непокрытого аккредитива банк-эмитент предоставляет исполняющему банку право списывать средства по аккредитиву с ведущегося в исполняющем банке корреспондентского счета банка-эмитента. Соответственно открытие непокрытого аккредитива предполагает наличие между банками корреспондентских отношений. Корреспондентские отношения представляют собой форму хозяйственного взаимодействия между банками, при которой банки открывают друг у друга корреспондентские счета. Это позволяет упростить некоторые расчеты, сократить время на них.

Условия аккредитива – преимущественно перечень документов, которые получатель средств должен представить в исполняющий банк, чтобы тот выплатил ему деньги с аккредитива. Это обычно документы, подтверждающие факт отгрузки продукции: счета-фактуры, транспортные накладные, проч.

После того как аккредитив открыт, исполняющий банк уведомляет об этом поставщика, будущего получателя средств. Поставщик отгружает продукцию и представляет в исполняющий банк документы, предусмотренные условиями аккредитива. Исполняющий банк проверяет эти документы на предмет соответствия условиям аккредитива и производит выплату денег с аккредитива. После этого исполняющий банк направляет извещение о произведенном платеже с аккредитива и комплект товарно-транспортных документов в банк-эмитент для вручения клиенту-плателыцику. Аккредитив имеет следующие преимущества: гарантия платежа за отгруженную продукцию, быстрое получение денег после отгрузки товаров. Для плательщика определенным минусом является отвлечение денежных средств из хозяйственного оборота в аккредитив и связанное с этим их «омертвление».

Расчет чеками предполагает следующих участников: чекодателя, чекодержателя и плательщика. Чекодатель – лицо, которое расплачивается чеком и на сумму платежа выписывает чек, чекодержатель – лицо, являющееся владельцем чека и которое будет получать по чеку денежные средства, плательщик – кредитная организация (банк), в которой у чекодателя имеются средства (счет).

Для организации такого рода расчета клиент обращается в обслуживающий его банк с заявлением. К нему прикладывается платежное поручение о перечислении некоторой суммы средств с расчетного счета клиента на специальный счет – «расчетные чеки». Такое депонирование средств на отдельном счете служит гарантией оплаты по чекам. После этого клиенту выдается чековая книжка с указанием суммы, в пределах которой он может выписывать расчетные чеки. Чек подлежит оплате в течение 10 дней.

Различают: именные, предъявительские и ордерные чеки. Именной чек выписывается на определенное лицо и не может передаваться другому лицу. Предъявительский чек можно передавать от одного к другому лицу путем простого вручения. Ордерный чек может передаваться посредством передаточных подписей.

Расчеты по инкассо. Эта форма осуществляется на основе инкассовых поручений. Клиент представляет в обслуживающий его банк специальный расчетный документ – инкассовое поручение, в котором поручает банку получить причитающуюся ему сумму с должника. Такое поручение выполняется с акцептом или без акцепта в случаях, предусмотренных законодательством. Без акцепта предусматривается взыскание платежей в бюджет, штрафов, взыскание средств по исполнительным листам, налогов, долга по векселю и др.

Вексельная форма расчетов. Она применяется в тех случаях, когда предусматривается отсрочка платежа. Вексельная форма широко применяется при расчетах за поставленные товары и услуги на условиях рассрочки платежа (коммерческий кредит) при товарных сделках как на национальном рынке внутри страны, так и во взаимоотношениях российских товаропроизводителей с их зарубежными партнерами (международные рыночные отношения). Данная форма расчетов регулируется российским и международным вексельным законодательством.

Участниками этой формы расчетов являются:

1) векселедатель-должник – лицо, которое выписывает вексель на какую-то сумму долга;

2) векселедержатель-кредитор – лицо, которое ссудило должника деньгами, товарами, получает на сумму долга вексель и будет по истечении срока погашения векселя получать по нему долг;

3) плательщик по векселю – тот, кто фактически платит по векселю.

В зависимости от того, кто платит по векселю, – сам должник или третье лицо, различают простой и переводной вексель. При использовании простого векселя – векселедатель-должник сам осуществляет платеж по векселю. Он содержит ничем не обусловленное обязательство векселедателя оплатить долг по истечении срока действия векселя. Переводной предусматривает, что платеж по векселю производит третье лицо – плательщик, а не векселедатель. Такой вексель содержит требование, точнее приказ векселедателя к третьему лицу оплатить долг по векселю по истечении срока его действия. Плательщик – это обычно должник – дебитор по отношению к самому векселедателю, т. е. тот, кто имеет задолженность перед ним (как говорят, должник по отношению к должнику первой руки).

В основе вексельного обязательства могут быть только деньги.

Вексель имеет ряд свойств, что делает его удобным средством оформления различных сделок и использования при расчетах:

1) абстрактность – в тексте векселя не содержится упоминания о причине возникновения долга;

2) безусловность – платеж по векселю должен осуществляться в обязательном порядке и не может обставляться дополнительными условиями;

3) право протеста – если должник по каким-то причинам не уплатил долг, вексель предъявляется к протесту Оформляется иск в суд, и долг по упрощенной процедуре взыскивается в судебном порядке;

4) солидарная ответственность, которая наступает по переводному векселю. Все лица, которые акцептовали вексель, т. е. дали согласие на оплату долга, несут одинаковую ответственность по его оплате, наравне с основным должником-векселедателем.

Вексель широко используется при товарных сделках как инструмент оформления коммерческого кредита – коммерческий вексель. Если вексель используется как средство расчета, то для этого применяются финансовые векселя.

Расчеты с использованием банковских пластиковых карт. Последние десятилетия ознаменовались широким внедрением в электронную систему безналичных расчетов банковских пластиковых карт. Это стало качественным прорывом в банковской практике. Применение пластиковых карт позволило вовлечь в электронную систему безналичных расчетов и платежей широкие массы населения, значительно сократить потребность в денежной наличности, упростить процедуры расчетов с наличностью, расширить возможности привлечения банками ресурсов и т. д.

Банковская пластиковая карточка – это инструмент безналичных расчетов и средство получения кредита. Первые карточки современного вида появились в США в начале 50-х годов. Впоследствии система карточных расчетов была введена многими банками. Системы карточных расчетов получили распространение во многих странах мира, а сами расчеты приобрели международный характер. Сегодня платежные системы на базе пластиковых карт стали неотъемлемым атрибутом финансовой системы любого индустриально развитого государства.

Сами по себе пластиковые карточки – инструмент розничного рынка. Они предназначены для массового обслуживания и рассчитаны на привлечение свободных средств населения.

Средства населения всегда вызывали интерес у банков, но развитие системы пластиковых карт имело свои препятствия. Прежде всего, обнаружилась дороговизна данного ресурса.

Интерес к карточкам все равно сохраняется, так как он обусловлен не столько процентами, сколько другими факторами:

• удобство пользования;

• автоматическое предоставление банковского кредита;

• возможность отсрочить погашение долга;

• регулярное получение полной информации о произведенных операциях.

Удобство карточной системы расчетов для пользователя состоит прежде всего в том, что ему не нужно иметь при себе крупных денежных сумм при посещении магазинов. Кроме того, наличие карточек позволяет избежать формальностей, связанных с выдачей банковских чеков. Это первые и наиболее очевидные достоинства карточной системы.

В такой системе безналичных расчетов три основных участника:

1) компания-эмитент;

2) пункт обслуживания;

3) держатель карточки.

В банковской системе пунктом обслуживания может быть не только магазин, но и отделение банка, а предоставляемой услугой выдача наличных денег.

Клиент, придя в пункт обслуживания, будь то магазин или отделение банка, и предъявив карточку, получает товар или услугу в обмен на квитанцию, обычно называемую слипом (от англ. Slip – бланк, регистрационная карточка, расписка). На слипе фиксируется номер карточки, код и координаты пункта обслуживания, сумма товара (услуги), дата операции, после чего слип подписывается как держателем карточки, так и продавцом (кассиром). Держатель карточки ставит свою подпись под заявлением, выполненным на слипе типографским способом, смысл которого заключается в том, что он обязуется уплатить указанную сумму с помощью банка-эмитента.

Пункт обслуживания представляет слип эмитенту и на его основании получает денежное возмещение в безналичной форме. Эмитент выставляет счет держателю карточки и кредитует его, впоследствии получая от него оплату. Во многих платежных схемах эмитент автоматически взимает сумму операции со счета держателя карточки на основании его предварительного поручения. Такое предварительное поручение или разрешение обычно вносится в договор, заключаемый между эмитентом и клиентом при выдаче последнему карточки.

Совершенствование безналичных расчетов в настоящее время осуществляется на основе широкого использования современных технологий. Происходит внедрение в практику безналичных расчетов компьютеров, средств связи, активно реализуются возможности информационных и телекоммуникационных технологий на национальном и международном уровнях путем развития электронной системы межбанковских расчетов. Это позволяет при реализации безналичных расчетов значительно сокращать сроки прохождения платежей, совершать их в реальном режиме времени, снижать издержки, связанные с оборотом денег, повысить оборачиваемость денег.