Текст книги "Механизм оборота электронных денег. Теория и практика. Монография"

Из вышеизложенного следует вывод, что однозначного полного определения такой категории, как «электронные деньги», не существует. Можно долго дискутировать о природе электронных денег – форма ли это финансовой услуги, или же новый вид денег. Тем не менее, можно выделить некоторые классические черты электронных денег:

• электронные деньги – это стоимость, хранящаяся на электронном устройстве (будь то предоплаченные карты, специальные программы на компьютере или мобильный телефон);

• электронные деньги носят многоцелевой характер использования;

• операции с электронными деньгами совершаются без открытия банковского счёта;

• электронные деньги характеризуются временным интервалом между пополнением электронного кошелька/карты/иного средства и оплаты услуги.

Безналичный денежный оборот в основе с современными видами денег представляется наиболее перспективным направлением государственного регулирования. Значительный рост объема платежного оборота, широкое применение частных электронных систем, увеличение кредитных операций, рост производительности труда в электронных платежных системах, наблюдаемый в развитых странах, привел к повышению доходов домашних хозяйств и увеличению их потребления. Быстрыми темпами увеличивается потребительское и ипотечное кредитование, ускоряется развитие национальных финансовых рынков, их интеграция в мировой финансовый рынок. Все это оказывает существенное воздействие на монетарную сферу и предопределяет эволюцию монетарного регулирования, выражающуюся в регулировании денежными властями конъюнктурных колебаний в денежном предложении и уровне процентной ставки. Это обеспечивает нормальное протекание процессов производства, обмена, распределения и потребления; предотвращает перегрев экономики в ходе циклического подъема; минимизирует циклический спад; снижает воздействие внешних шоков на национальную экономику.

Расширение целей монетарного регулирования связано с усилением воздействия монетарной сферы на темпы экономического роста и уровень занятости. Проведение мягкой, неконвенциональной ДКП, состоящей в увеличении денежной базы и снижении ставки рефинансирования, с одной стороны, стимулирует деловую активность в периоды рецессии, но, с другой стороны, может привести к дисбалансам между товарной и денежной массами, сбережениями и инвестициями и вызвать инфляционный процесс.

Следовательно, достижение экономического роста и высокой занятости мерами ДКП ограничено возможностями сбалансированного, интенсивного по своему характеру развития экономики, основанного на широком использовании инноваций. По этой причине эффективной является политика, обеспечивающая не общий рост платежеспособного спроса, а селективную поддержку конкретных секторов экономики. Формирование долгосрочных процентных ставок, предоставление экономике "длинных" денег позволяет ДКП активно воздействовать на темпы экономической динамики.

Для этого необходим анализ взаимосвязей денежного оборота с воспроизводством и его пропорциями в целях выявления монетарных проблем функционирования денег. Данную проблему необходимо рассматривать с точки зрения функционального подхода к роли денежного оборота в воспроизводственном процессе. Здесь можно отметить, что:

• денежный оборот – это не просто технический инструмент сферы обмена, а воспроизводственная категория. Выполняя свои функции, денежный оборот воздействует на деятельность экономических субъектов на всех стадиях воспроизводственного процесса: на производство, распределение, обмен и потребление;

• объективно роль денежного оборота в экономике всегда позитивна: его адекватная уровню экономического развития организация способствует повышению эффективности развития экономики, и, наоборот, деформации в организации денежного оборота сопровождаются нарастанием негативных процессов;

• с целью повышения эффективности развития экономики необходимым является проведение мероприятий в рамках государственной экономической политики по совершенствованию организации денежного оборота. Для этого особое значение имеет уменьшение уровня инфляции, расширение сферы применения денег, совершенствование организации их оборота, последовательная увязка объема денежной массы с потребностями оборота, достижение устойчивости национальной валюты.

Вместе с тем, функциональный подход к исследованию денежного оборота в воспроизводственном процессе является начальным этапом исследования. Усиление роли денежного оборота в экономике меняет содержание и возможности использования его для решения различных задач, в том числе и, прежде всего задачи достижения макроэкономического равновесия.

Функциональные связи денежного оборота с макроэкономическими пропорциями были предметом исследования многих экономистов.

Условия совокупного равновесия совершенной рыночной экономики были сформулированы в самом общем виде еще в 18 в. великим шотландским экономистом А. Смитом. А. Смит отмечал, что свободное взаимодействие индивидуумов в рыночной экономике, базирующееся на товарно-денежных отношениях, приводит не к хаосу, а к определенному порядку. Действия хозяйствующих субъектов, направленные, в первую очередь, на получение личной выгоды, выраженной в денежной форме, “невидимой рукой рынка” направляются к общему благу.

Проблема общего равновесия занимала и К. Маркса, который при рассмотрении схемы общественного воспроизводства считал, что общее равновесие достигается переливом ресурсов из отрасли с низким уровнем доходности в отрасли с более высокой прибылью (схема образования средней прибыли).

Английский экономист А. Маршал в 19– начале 20 в. также обращался к вопросу о достижении общего равновесия в рамках национальной экономики. Он рассматривал общее равновесие как совокупность частичных равновесий спроса и предложения по каждому товару.

Французский экономист Л. Вальрас, разработавший математический метод, основанный на широком использовании алгебры, для исследования экономических явлений, в 1874 г. в работе “Элементы политэкономии” открыл новый подход к анализу экономики как единого целого, связав воедино рынки различных товаров. Он разработал свою теорию общего равновесия, охватив ею сферу обмена, производства, капитала и денег. В основе его модели экономики лежит предположение о том, что контракты носят условный, подвижный характер, и, следовательно, в том случае, если спрос больше предложения или предложение больше спроса, они могут быть пересмотрены в течение определенного периода (до того момента, как товары будут получены, а деньги уплачены). При неизменном бюджете участников сделок превышение спроса над предложением будет приводить к росту относительных цен, и наоборот, превышение предложения над спросом будет снижать относительные цены.

Модель общего равновесия Вальраса базируется на положении, что в процессе заключения контрактов на продажу и покупку товаров на рынках устанавливается такой набор относительных цен, при котором все желаемые товары продаются и покупаются, и нет избыточного спроса и избыточного

Однако в описанных выше моделях деньги рассматривались в основном в их назначении обслуживать сделки и снижать транзакционные издержки.

В условиях современной рыночной экономики разработаны иные модели макроэкономического равновесия, базирующиеся на том, что деньги представляют собой не только фактор снижения транзакционных издержек при купле-продаже товаров и услуг, но и часть финансового богатства, равноценного и взаимозаменяемого с другими финансовыми активами, а также учитывающие необходимость и возможность государственного регулирования экономики. В этих моделях денежный рынок представлен как самоорганизованный.

Денежный рынок является частью финансового рынка и отражает спрос и предложение денег, а также формирование равновесной “цены” денег.

Внутренними факторами денежного предложения являются предпочтение ликвидности населения (соотношение “наличность-депозиты”), с одной стороны, и активность банков в процессе “создания денег”, с другой. Если население доверяет банковской системе, то “домашние сбережения” сокращаются, происходит рост депозитов коммерческих банков, следовательно, увеличивается их возможность осуществлять безналичную эмиссию денег. Рост денежного предложения происходит при увеличении “кредитной активности” коммерческих банков.

Внешние факторы денежного предложения зависят не от решений частного сектора, а определяются политикой центрального банка, который проводит или рестрикционную денежно-кредитную политику, направленную на сокращение денежного предложения, или экспансионистскую, увеличивая его.

Вместе с тем, следует заметить, что при выборе приоритетов объектов денежно-кредитной политики учитывается, что “сильнее” воздействует на экономику – спрос на деньги или их предложение, а фактически – процентная ставка или количество денег. В большинстве стран с развитой рыночной экономикой и развитыми финансовыми рынками центральные банки, в краткосрочном периоде, устанавливают целевые ориентиры в области процентных ставок, а не объем денежной массы, т. е. регулируют не предложение денег, а спрос на них, что отражают переход к активному использованию рыночных методов проведения денежно-кредитной политики в России.

Распределение финансовых активов, например, на наличные деньги и облигации, зависит от величины ставки процента: чем она выше, тем ниже курс ценных бумаг и выше спрос на них, тем ниже спрос на наличные деньги (ниже спекулятивный спрос) и наоборот. Общий спрос на деньги зависит от номинальной ставки процента и объема номинального ВНП.

Вместе с тем, спрос на денежном рынке отличается тем, что фактически это спрос на капитал в денежной форме. Сумма необходимых денег – это денежный капитал, который люди желают иметь в определенный период времени при специфических условиях. Подход к деньгам как к одному из видов богатства характерен для теоретических разработок Дж. Кейнса[12]12
  В труде “Общая теория занятости, процента и денег” Дж. Кейнс утверждал, что люди держат на руках деньги (имеется в виде деньги как денежный агрегат М1), т. е. хранят по крайней мере часть богатства в виде денег, поскольку последние обладают свойством абсолютной ликвидности. Следовательно, спрос на деньги зависит от того, насколько ценится на данный момент свойство ликвидности. Дж. Кейнс назвал свою теорию спроса на деньги теорией предпочтения ликвидности. Согласно этой теории существует обратная связь между величиной спроса на деньги и нормой процента. Хозяйственные агенты держат часть богатства в ликвидной форме, если они считают, что иная форма богатства может быть сопряжена со значительным риском или может принести потери. Вместе с тем, наличные деньги не приносят того дохода, который хозяйственные агенты получают от хранения богатства в виде банковских депозитов или облигаций, приносящих проценты. Так как ставка процента становится в данном случае альтернативными издержками хранения богатства в виде наличных денег, более высокая ставка процента понижает спрос на деньги, а низкая ставка процента – повышает. В результате установления равновесия на денежном рынке формируется равновесная ставка процента, т. е. альтернативная стоимость хранения не приносящих проценты денег. Равновесие на денежном рынке является подвижным, т. е. оно постоянно меняется под воздействием ряда факторов, в частности фактора «реальных денежных остатков».


[Закрыть].

В работе “Деньги, процент, цены” (1965 г.)[13]13
  Д. Патинкин. Деньги, процент и цены. /Пер. с англ./ М., Экономика, 2004


[Закрыть] Д. Патинкин ввел в модель Вальраса дополнительный компонент – реальные кассовые остатки, под которыми понимается реальная стоимость денежных запасов, остающаяся на руках у продавцов и покупателей[14]14
  Идея Д. Патинкина заключалась в том, что реальная стоимость денежных (кассовых) остатков влияет, как на спрос на товары, так и на спрос на деньги. Предположим, что количество денег на руках покупателей в номинальном выражении не изменилось. Но общий рост цен привел к тому, что их реальное значение снизилось. Сокращение реального значения денежных запасов означает, что товаров можно купить меньше, следовательно, спрос на товары сократится. Равновесие будет нарушено, и появится избыточное предложение товаров, что приведет в свою очередь, к появлению избыточного спроса на деньги (в соответствии с законом Вальраса). Избыточный спрос на деньги означает, что их предложение на денежном рынке меньше спроса. Поскольку денег не хватает для данного количества товаров, абсолютные цены сократятся при неизменных относительных ценах. Однако, снижение абсолютных цен повышает реальное значение кассовых остатков. Общее равновесие восстановлено, а система обладает способностью к саморегулированию. Заслуга Д Патинкина в том, что он создал модель макроэкономического равновесия, включающую и денежный рынок.


[Закрыть].

В работах современных российских экономистов также подчеркивается, что «в действительности лишь часть ВВП проходит распределение в основном при посредстве консолидированного бюджета, и перераспределении при посредстве банков и финансового рынка»[15]15
  Косой А.М. Платежный оборот: исследование и рекомендации. М.: Финансы и статистика, 2005, с.105


[Закрыть], т. е. «…величина денежного оборота в основном зависит от суммарной величины ВВП и перераспределяемых доходов».[16]16
  Там же, стр. 104


[Закрыть]

Кроме того, воздействие международного финансового кризиса, рост недоверия иностранных и отечественных инвесторов к проводившейся в России экономической политике, девальвация рубля, резкое снижение ликвидности банковской системы, инфляция, политическая обстановка существенно ухудшили макроэкономическую конъюнктуру на отечественном рынке.

В настоящее время сохраняется определенная деформированность структуры денежного оборота основных отраслей экономики, но она не столь сильна по сравнению с 90-ми годами, а сам денежный оборот становится фактором поддержания на необходимом уровне слаженности хозяйственно-экономической системы при ее движении в пространстве и во времени посредством влияния на уровень ее организованности и снижения уровня влияния фактора времени на процесс принятия хозяйственно-экономических решений.

Эти процессы реально отражают тот факт, что денежный оборот обладает свойством рефлективности по отношению к национальной экономике в целом и может лишь опосредованно влиять на организованность хозяйственно-экономической системы. Не умаляя значения денежного оборота в организованности экономической системы, подчеркивая, что неплатежи в экономике могут привести к ее дезорганизации, отметим, что деформации денежного оборота являются следствиями деформации экономической системы в целом. Основная причина нарастания просроченной дебиторско-кредиторской задолженности состоит в неравномерности экономического развития отдельных отраслей экономики.

Рефлективность денежного оборота по отношению к экономике в целом не означает его пассивного положения. Нарушения в денежном обороте могут, в свою очередь, вызывать деформации в экономике в целом. Как следствие – происходит падение совокупного спроса, что сдерживает в целом развитие национальной экономики.

Концепция саморегулирующегося рынка, взятая за основу российскими реформаторами 90-х, при реализации ее на практике отчетливо показала, что помимо очевидных достоинств имеет целый ряд довольно существенных недостатков. В условиях глубокого застоя экономики политика нерегулируемого рынка привела к неравномерности экономического развития различных регионов страны, критической ситуации в стратегических отраслях отечественного производства, расслоению общества на очень богатых и очень бедных, гиперинфляции.

Современная политика российского государства ориентирована на регулируемый финансовый рынок за счет создания финансового мегарегулятора и активную роль государства в экономике. Причина этого состоит как в осознании сложности переходного процесса, так и в глубоких традициях высокой роли государства в преобразовании российской экономики во все исторически значимые моменты его развития.

Отлаженная и упорядоченная система движения денежной массы в значительной степени способствует уменьшению уровня инфляции и обеспечивает бесперебойное функционирование системы расчетов.

Выводы о классическом представлении о деньгах, денежном обращении и денежном обороте:

1) Сущность денег остается до конца не раскрытой и рассмотрение сущности денег только в рамках одной науки, прежде всего, конечно, экономической представляется сегодня недостаточным для раскрытия категориальных характеристик денег, имеющих фундаментальное значение для экономики и общества.

2) Сущность денег с точки зрения диалектики есть внутреннее содержание предмета (денег), которое выражается в единстве всех противоречивых и многообразных формах его бытия. Отсюда следует, что формы бытия денег могут быть самыми разными, однако сущность их как категории остается неизменной.

3) Форма денег берет верх над содержанием до тех пор, пока покупательная способность (ценность) денег не начнет падать. В процессе денежного оборота экономические субъекты анализируют реальную и номинальную покупательную способность денег, получают эквивалент, который каждый согласен принять в обмен на свои товары и услуги.

4) Подход к сущности денег, когда важна не сама сущность как таковая, а та роль, которую играют деньги в экономике, приводит многих экономистов к упрощенному определению денег, которое мы встречаем в современной экономической литературе.

5) Ни эволюционная, ни рационалистическая, ни государственно-правовая концепции денег не могут объяснить появление новых форм и видов денег, а также использование, например, «суррогатных» денег в экономике.

6) Фундаментальность денег как экономической категории позволяет определять их как воспроизводственную экономическую категорию, которая связывает всех участников экономических отношений в единый воспроизводственный процесс, позволяет каждому из них принимать рациональные экономические решения и регулировать эти отношения таким образом, что достигается целостность и устойчивость воспроизводственного процесса.

7) Внутреннее содержание денег остается скрытым, абстрактным, и внешне проявляется через функции денег, которые реализуются и определяют роль денег в экономике. Поэтому элементы функционального подхода к сущности денег также являются значимыми для понимания денег, поскольку через функции денег становится ясно, как реализуются в экономической жизни общественные отношения, формирующие экономическую категорию «деньги».

8) Важность денег в воспроизводственном процессе приводит к необходимости определения их форм и видов. Для целей раскрытия сложной конструкции денег не имеет значения, в какой форме или в каком виде они реализуются: как товар, благо, ценность, символ, поскольку данные «формы бытия» отражают в реальной жизни объект денег в их в абстрактном изложении – как совокупность общественных, производственных отношений.

9) Классическое представление об электронных деньгах в Европе определяются как качественно новая форма денег, которая требует эмиссии и если наличные деньги эмитирует Центральный банк, безналичные – коммерческие банки, то электронные деньги могут выпускать небанковские кредитные организации; американские органы власти рассматривают электронные деньги просто как модифицированные средства платежа, поэтому не видят смысла в разработке отдельного законодательства для данного сегмента и эмиссия электронных денег определяется как денежная передача, которая подобна традиционным услугам по переводу денег или продаже платёжных инструментов. В свою очередь эмитенты электронных денежных средств рассматриваются в качестве «денежных отправителей», и поэтому должны регулироваться подобно другим нефинансовым институтам; в Японии электронные деньги рассматриваются как «одна из новых форм банковского долга, которая может использоваться как средство платежа», то есть рассматриваться в качестве депозитов.

10) Деньги представляют собой многоуровневое понятие, которое не поддается однозначному определению в одной, отдельно взятой системе экономических знаний.

2. Понятие, иерархическая структура и свойства механизма денежного оборота

Прежде всего, рассмотрим определение термина «денежный оборот» и выявим отличия в его содержании от содержания термина «денежное обращение». Существует большое количество определений термина «денежный оборот», среди которых можно выделить:

1) процесс непрерывно возобновляющегося кругооборота денег в экономике в наличной и безналичной форме, выполняющих функции обращения и платежа[17]17
  Деньги, кредит, банки: учебник / Кол. авторов; под ред. О. И. Лаврушина. 10-е изд., стер. М.: КНОРУС, 2012. C. 130.


[Закрыть];

2) совокупность всех платежей в наличной и безналичной форме за определенный период времени, при которых деньги выполняют функции средства обращения, средства платежа и накопления[18]18
  Деньги. Кредит. Банки: учебник / Под ред. Г. Н. Белоглазовой. М.: Высшее образование; Юрайт-Издат, 2009. С. 116.


[Закрыть];

3) процесс непрерывного движения денег в наличной и безналичной форме при выполнении ими своих функций, связанных с обслуживанием хозяйственного оборота[19]19
  Деньги. Кредит. Банки: учебник / Кол. авторов; под ред. В. В. Иванова, Б. И. Соколова. 2-е изд., перераб. и доп. М.: Проспект, 2011. С. 132.


[Закрыть];

4) процесс непрерывного движения денежных знаков в наличной и безналичной форме[20]20
  Деньги, кредит, банки: учеб. пособие / М. П. Владимирова, А. И. Козлов. 2-е изд., стер. М.: КНОРУС, 2006. С. 34.


[Закрыть];

5) система движения наличных и безналичных денег во внутреннем экономическом обороте при реализации товаров, услуг и нетоварных платежах[21]21
  Абрамова М. А. Национальная денежная система: теория, методология исследования, концепция развития в условиях модернизации современной экономики: монография. М.: КУРС; ИНФРА-М, 2013. С. 9.


[Закрыть].

Легко заметить: данные определения не эквиваленты, что говорит о неоднозначности подходов к пониманию сущности денежного оборота среди авторов. Более того, на основании перечисленных определений можно сделать следующие выводы:

а) в некоторых определениях используются термины, содержание которых не может быть однозначно установлено из контекста, в частности: «кругооборот денег в экономике», «денежные знаки в наличной и безналичной форме», «система движения денег» и др.;

б) границы денежного оборота либо вообще не определены, либо для этой цели используются термины общего характера («экономика», «все платежи», «внутренний экономический оборот», «хозяйственный оборот»), что затрудняет рассмотрение структуры денежного оборота с позиций территориального, организационного и другого разграничения субъектов, участвующих в денежном обороте;

в) в некоторых определениях используются недостаточно обоснованные ограничения и признаки денежного оборота. В частности, в первом определении деньги выполняют только функции обращения и платежа, но не выполняют функцию сохранения стоимости, хотя большую часть времени любые денежные средства находятся в состоянии ожидания их использования. Во втором определении денежный оборот приравнивается к совокупности платежей за определенный период времени, что исключает из оборота процессы, связанные с вводом денег в оборот (выводом из оборота);

г) в некоторых определениях используется термин «непрерывное движение», при этом отсутствуют ссылки на то, о какой именно непрерывности идет речь. В частности, требование непрерывности не соответствует дискретному характеру операций с деньгами ввиду отсутствия какого-либо перехода денег между держателями в промежутках между операциями.

В отношении термина «денежное обращение» также отсутствует единообразный подход. Одни авторы отождествляют денежный оборот с денежным обращением, другие относят к денежному обращению только оборот наличных денежных средств, третьи считают, что термины «денежный оборот» и «денежное обращение» определяют совершенно разные экономические сущности. В последнем случае существует несколько точек зрения, причем наиболее типичной является следующая: под денежным обращением понимается движение денег во внутреннем обороте в наличной и безналичной форме, а под денежным оборотом – совокупность всех платежей в наличной и безналичной форме за определенный период времени[22]22
  Галицкая С. В. Деньги. Кредит. Финансы: учебник. М.: Изд-во «Эксмо», 2005. С. 33.


[Закрыть].

Однако последнее определение денежного оборота имеет ряд недостатков. В частности, ограничение денежного оборота только платежными операциями, как было сказано выше, не позволяет включать в состав денежного оборота операции, связанные с вводом денег в оборот (выводом из оборота). Кроме того, совокупность платежей в наличной и безналичной форме за определенный период времени обычно относят к платежному обороту, который не тождественен денежному обороту.

Заметим, что практически во всех определениях термины «денежное обращение» и «денежный оборот» определяются прежде всего как движение денег, причем для обозначения движения могут использоваться термины «кругооборот денег», «движение денежных знаков», «система движения денег» и др.[23]23
  Денежный оборот как «совокупность всех платежей в наличной и безналичной форме за определенный период времени» также представляет собой форму движения денег, поскольку опосредует перемещение денег между их держателями в единицу времени.


[Закрыть] В связи с этим возникает закономерный вопрос: если денежное обращение и денежный оборот интерпретируются как движение денег, но определяют разные экономические сущности, то в чем отличие движения денег как «обращения» от движения денег как «оборота»?

В связи с перечисленными выше замечаниями и поставленными вопросами в настоящей работе используется подход к интерпретации понятий денежного обращения и денежного оборота, основанный на следующих принципах:

а) понятия денежного обращения и денежного оборота эквивалентны в части интерпретации понятий как движения денег, но не эквивалентны в части структуры и свойств такого движения. При этом движение денег рассматривается как форма существования объектов категории денег (точнее, материальной составляющей объектов категории денег) и выражается в изменении состояния таких объектов в рамках жизненного цикла объектов;

б) движение денег осуществляется в рамках системы движения денег, которая представляет собой совокупность объектов категории денег и иных элементов, взаимодействующих между собой с целью обеспечения движения денег. При этом в случае денежного обращения движение денег осуществляется в рамках системы денежного обращения, а в случае денежного оборота – в рамках системы денежного оборота;

в) границы каждой такой системы определяются путем выделения совокупности объектов категории денег и совокупности субъектов (людей или организаций), осуществляющих действия с этими объектами. В частности, система обращения (оборота) денег может быть ограничена наличными или безналичными деньгами, действия с которыми осуществляют субъекты государства, субъекты региона государства, субъекты отдельной компании и т. д. Как следствие, границы систем обращения и оборота денег могут совпадать, хотя внутренние структуры систем могут различаться;

г) термин «денежное обращение» отражает самые общие свойства движения денег как средства обращения и платежа, а также средства измерения и сохранения стоимости и не предполагает выявления структуры системы денежного обращения на уровне регулярных денежных потоков между субъектами системы;

д) термин «денежный оборот» рассматривается как производный от термина «денежное обращение», который включает в себя структурные особенности денежных потоков между субъектами системы денежного оборота. В простейшем случае такие особенности могут быть выражены словом «кругооборот», которое фиксирует наличие между субъектами денежных потоков кругового характера. В более сложных случаях структура системы оборота денег может учитывать другие особенности движения денег, в частности изменение состояния объектов категории денег в процессе жизненного цикла.

Как было сказано выше, при рассмотрении движения денег необходимо учитывать, что движение денег представляет собой движение материальной составляющей объектов категории денег. При этом следует иметь в виду, что движение указанной материальной составляющей может принимать самые разнообразные формы: от перемещения объектов между субъектами системы до изменения состояния объектов, находящихся в покое. Кроме того, необходимо помнить, что все структурные закономерности движения денежных потоков в рамках системы денежного оборота учесть затруднительно. В связи с этим в рамках настоящей работы будут рассматриваться закономерности наиболее общего характера, которые не зависят от выбора границ системы денежного оборота.

Прежде всего, исходя из утверждения о том, что движение денег представляет собой форму существования их материальной составляющей, выделим в составе объектов категории денег материальную и нематериальную составляющие. Для этой цели используем метод СЭПИТ-анализа (или SELIT-анализа), разработанный путем модификации метода СПЭПТ-анализа (или SLEPT-анализа)[24]24
  SLEPT-анализ (SLEPT – аббревиатура от Social, Legal, Economic, Political, Technological) – разновидность PEST-анализа (PEST – аббревиатура от Political, Economic, Social, Technological), нашедшего широкое применение в экономике.


[Закрыть], который характеризуется следующими особенностями:

а) в отличие от метода СПЭПТ-анализа, аббревиатура которого отражает анализ изучаемых объектов в разрезе социальных, правовых, экономических, политических и технологических свойств, метод СЭПИТ-анализа представляет собой анализ изучаемых объектов в разрезе социальных, экономических, правовых, информационных и технологических свойств;

б) выбор перечисленных разрезов СЭПИТ-анализа был осуществлен путем выделения основных групп свойств объектов категории денег в рамках изучения подходов к анализу природы и сущности денег, наиболее часто используемых в экономической литературе[25]25
  Деньги, кредит, банки: учебник / Кол. авторов; под ред. О. И. Лаврушина. М.: КНОРУС, 2012. 560 с.; Деньги, кредит, банки: учебник / Кол. авторов; под ред. В. В. Иванова, Б. И. Соколова. М.: Проспект, 2011. 848 с.; Деньги, кредит, банки: учебник / Кол. авторов; под ред. Г. Н. Белоглазовой. М.: Высшее образование; Юрайт-Издат, 2009. 620 с.; Базулин Ю. В. Происхождение и природа денег. СПб.: Изд-во С.-Петербургского университета, 2008. 246 с.; Кощегулова И. Р. Денежная теория и институты // Вестник УГАТУ. Экономика. 2009. № 3. С. 11–21; и др.


[Закрыть];

в) в рамках СЭПИТ-анализа объектов категории денег каждой группе свойств объектов поставлен в соответствие отдельный иерархический уровень, а между уровнями заданы иерархические отношения, причем социальные свойства объектов категории денег отнесены к самому верхнему уровню иерархии, а технологические – к самому нижнему.

На рис. 2.1 приведена обобщенная структурная схема объекта категории денег, построенная в виде СЭПИТ-структуры объекта.

Рис. 2.1. СЭПИТ-структура объекта категории денег.

Источник: составлено авторами

СЭПИТ-структура представляет собой иерархическую структуру из пяти групп свойств объекта (социальных, экономических, правовых, информационных и технологических), названных признаками. При этом для каждого уровня сформулировано соответствующее представление объекта в рамках соответствующей группы свойств. Далее рассмотрим каждый из показанных на рисунке уровней иерархии СЭПИТ-структуры объекта категории денег и каждое представление объекта в рамках соответствующего уровня, которое принято в рамках настоящей работы, более подробно.

Уровень социальных признаков объектов категории денег отражает группу социальных свойств денег как инструмента общественных отношений, которая охватывает способность денег обеспечивать взаимодействие людей и групп людей в обществе, использование денег при оказании людьми влияния друг на друга, применение денег для оценки социального статуса и других социальных качеств людей и др.). В литературе социальные свойства денег раскрыты в классических работ К. Маркса и И. Шумпетера, а также в работах С. Московичи, Г. Зиммеля, В. Зелизер, Н. Н. Зарубиной[26]26
  Московичи С. Деньги как страсть и как представление // Машина, творящая богов. М.: Центр психологии и психотерапии; Изд-во «КСП+», 1998. 400 с.; Зиммель Г. Философия денег // Теория общества: фундаментальные проблемы: сборник / Пер. с нем., англ. под ред. А. Ф. Филиппова. М.: КАНОН-пресс-Ц; Кучково поле, 1999. 351 с.; Зелизер В. Социальное значение денег: деньги на булавки, чеки, пособия по бедности и другие денежные единицы / Пер. с англ. А. В. Смирнова, М. С. Добряковой. М.: Дом интеллект. книги; Изд. дом ГУ-ВШЭ, 2004. 284 с.; Зарубина Н. Н. Деньги как социокультурный феномен. М.: Анкил, 2011. 200 с.


[Закрыть] и других авторов, причем между социологами нет единства по вопросу, какую именно совокупность свойств можно рассматривать в качестве главного признака денег с точки зрения социологии.

В рамках настоящей работы на социальном уровне деньги представлены эквивалентом социальной ценности[27]27
  В настоящей работе социальные ценности рассматриваются в широком смысле – как значимость явлений и предметов реальной действительности с точки зрения их соответствия или несоответствия потребностям общества, социальной группы, личности. См., например: URL: http://www.glossary.ru/cgi-bm/gl_sch2.cgi?RRu.ogr;t: l!.lttuxyo (дата обращения: 27.12.2013).


[Закрыть], который используется для измерения ценности социальных явлений и объектов в процессе взаимодействия людей и групп людей в обществе. При этом предполагается, что понятие социальной ценности может быть детализировано в рамках других значимых для общественных отношений ценностей, включая экономические (стоимость), правовые (право собственности, право требования и др.), информационные (информация о правах и др.), материальные и другие ценности.

Уровень экономических свойств объектов категории денег охватывает группу свойств денег, связанных с участием денег в процессах функционирования экономики, в частности в процессах производства, распределения и потребления экономических благ.

В рамках настоящего исследования на экономическом уровне деньги представлены в виде эквивалента экономической ценности – стоимости экономических благ, который, в соответствии с классической интерпретацией экономической сущности денег, используется как средство обращения и платежа, а также средство сохранения и измерения стоимости.

Заметим, что важнейшими характеристиками объектов категории денег на экономическом уровне являются единицы измерения стоимости экономических благ, а также размер стоимости благ в указанных единицах. При этом в рамках каждой национальной экономики обычно задаются свои единицы измерения и формируется свой масштаб цен, связанный с размером стоимости благ.

Уровень правовых свойств объектов категории денег включает группу свойств денег, обеспечивающих регулирование отношений между людьми и группами людей с помощью правовых норм. В частности, это относится к правовому регулированию экономических отношений, в рамках которого деньги как эквивалент экономической стоимости трансформируются в права и обязанности экономических субъектов.

В рамках настоящей работы на правовом уровне деньги представлены в виде эквивалента вещных и обязательственных прав, которыми обладают держатели денег в отношении эквивалента стоимости. Примером денег как эквивалента вещных прав (например, прав собственности) могут служить товарные деньги, которые использовались в качестве денег в прошлом, а примером денег как эквивалента обязательственных прав (например, прав требования по обязательствам эмитента денег) – депозитные деньги[28]28
  См., например: Хесус Уэрта де Сото. Деньги, банковский кредит и экономические циклы / Пер. с англ. под ред. А. В. Куряева. Челябинск: Социум, 2008. 663 с.; Грибов А. Ю. Институциональная теория денег: сущность и правовой режим денег и ценных бумаг. М.: РИОР, 2008. 200 с.; Lanskoy S. The Legal Nature of Electronic Money // Ban-que de France Bulletin Digest. 2000, January. № 73. P. 21–38; и др.


[Закрыть].

Заметим, что правовые свойства объектов категории денег (права и обязанности эмитентов денег, держателей и третьих лиц) во многом базируются на характеристиках денег как эквивалента стоимости (единицах измерения стоимости, размере стоимости и т. д.).