Текст книги "Дневной трейдинг онлайн. Руководство для начинающих"

Нужно ли открывать два торговых счета?

У меня всегда было два торговых счета.

Первый – исключительно для дневного трейдинга. Я активно им пользовалась, закрывая овернайт-позиции, прежде чем рынок закончит работу, и лишь изредка задерживая их до утра.

Ценный совет

Убедитесь, что у вас есть резервный интернет-провайдер. Кабельные модемы хотя и обеспечивают быстрое и эффективное соединение, но все же иногда ломаются. Позаботьтесь об альтернативной беспроводной связи, пусть это будет хотя бы модем с наборным вызовом – для замены кабельного или DSL-интернета подойдет любой способ выхода в Сеть. Дополнительная плата за это будет ничтожна, если сравнивать с потерями одного или более пунктов в позиции из 500 акций из-за проблем с провайдером.

Второй счет я открыла на средний срок у онлайн-брокера по трем причинам. Во-первых, по всем моим позициям у брокера был стоп-приказ на ограничение убытков, который действовал до уведомления об его отмене. (Большинство брокеров, торгующих через системы прямого доступа, автоматически отменяют стоп-ордера по окончании торгового дня.) Таким образом, я могла спокойно взять выходной, так как знала, что, если акции упадут в цене, брокер их продаст, как только они достигнут оговоренной с ним цены.

Во-вторых, иногда требуется увеличить маржу (т. е. объем денег или ценных бумаг, депонированных у брокера в качестве залога). Вы можете оставить у себя на ночь длинные позиции, которые наутро упадут в цене, что повлечет за собой необходимость взноса на счет дополнительных средств. В течение дня трейдеры выполняют так много действий и так быстро считают в уме, что могут ошибиться и «промахнуться» мимо маржинального ограничения. Некоторые брокеры автоматически проинформируют вас, когда вы попробуете купить или продать лишнее, и система не примет приказ.

Хотя недавно автоматическая система на одном из моих счетов не предупредила меня и позволила разместить ордер, после чего потребовалось дополнительное обеспечение. Когда на следующее утро я позвонила в управление торговыми операциями и спросила, что случилось с системой оповещений, мне ответили: «Иногда она не срабатывает. Это ваша задача – не допускать ситуаций, в которых понадобится увеличить маржу».

Есть еще третья причина, почему я открыла два счета: случаются неполадки с сервером. И представьте, они обходятся дорого! Допустим, вы лихорадочно пытаетесь покинуть невыгодную позицию и – раз! – экран замирает. Чертыхнувшись, вы переходите на второй счет (открытый у другого брокера) и, если дела совсем плохи, хеджируете[13]13
  Хеджирование (от англ. hedge – страховка, гарантия) – открытие сделок на одном рынке для компенсации воздействия ценовых рисков равной, но противоположной позиции на другом рынке. – Прим. ред.


[Закрыть] пострадавшие позиции.

В наличии двух счетов есть еще один плюс: когда я начинала торговать, то часто теряла деньги на дневном трейдинге. В общем-то, я зарабатывала на долгосрочных позициях. Однажды в конце торгового дня я устало посмотрела на счет для позиционной торговли и заметила, что на нем появилась прибыль. Это подняло мою пошатнувшуюся самооценку и возместило потери, понесенные во время дневного трейдинга.

При работе с двумя счетами важно сохранять для каждого из них отдельный образ мышления или дисциплину. Не используйте активный торговый счет для долгосрочных позиций или наоборот. В противном случае весь смысл использования двух счетов будет потерян, а вы только запутаетесь.

Если решите завести два счета, обратитесь к скромному брокеру, который будет хорошо выполнять заказы и брать низкие комиссионные. Помните, чем они выше, тем большее число дополнительных, но порой бесполезных функций вы сможете использовать. Счет прямого доступа должен обеспечить вас всей необходимой информацией. Кроме того, в Интернете есть огромное количество бесплатных сайтов, где можно почитать финансовые исследования и новости.

Список таких ресурсов вы найдете в главе 14.

Проскальзывание и комиссионные: как они влияют на толщину бумажника

Проскальзывание случается, когда вы размещаете рыночную заявку на покупку или продажу и она исполняется по цене, отличной от котировки на данный момент – более высокой (если вы покупаете) или низкой (если продаете). В то время как ничего не подозревающие трейдеры и инвесторы отдают приказы о покупке или продаже каких-либо акций, маркетмейкеры набивают карманы.

Допустим, вы обращаетесь к онлайн-брокеру, чтобы купить акции Igloo Ice Cream. Аск составляет $29,50. Вы отдаете приказ на покупку 500 акций по этой цене, а после его исполнения обнаруживаете, что приобрели 500 акций Igloo по $29,55. Что случилось? Ведь получилось на 5 центов за штуку больше, чем планировалось. Иначе говоря, за 500 акций вы переплатили $25. Если в течение дня такое повторится пять раз, размер проскальзывания достигнет $125.

Ситуация тем более неприятная, если вы и так несете убытки. Предположим, вы покупаете 800 акций Wacky Widgets по $50.

Внезапно цена начинает стремительно падать и за несколько секунд опускается до $48,50 – вашего «стопа», т. е. заранее установленной цены, по которой вы планируете продать акции, если дела пойдут плохо.

Вы отправляете брокеру приказ на продажу по рыночной цене (в данный момент она составляет $48,50) но, получив подтверждение, видите, что он выполнен по стоимости $48,30. Это на 20 центов меньше, чем когда вы размещали приказ. Итого плюс $160 к убыткам.

Однажды я наблюдала, как акции держались на одной и той же цене минуты и даже часы. Не сводя глаз с экрана котировок второго уровня, я решила продать позицию и сделала заказ по рыночной цене. Клик. Приказ отправлен. Кто-то это заметил, и когда я получила подтверждение, то увидела, что цена опустилась на 10 центов. Вы наверняка уже поняли. Маркетмейкер уменьшил бид, т. е. то значение, которое я видела на экране в течение последнего часа. Хм. Быстрая прибыль. За мой счет.

Помните, в главе 1 я говорила, что иногда фондовый рынок – арена жестоких сражений? Мир, где человек человеку – волк? Вот вам один из примеров, а ведь это происходит постоянно. Как же избежать проскальзывания? Используйте систему котировок второго уровня и размещайте лимитные ордера с указанием точной цены, по которой хотите продать или купить акции. Подробнее о лимитных ордерах я расскажу позже. Просто запомните: если вы не будете осторожными, проскальзывание уничтожит вашу прибыль.

Комиссионные тоже ее уменьшают, хотя и являются обязательными расходами. Начинающие трейдеры зачастую торгуют чаще, чем следует, а потом удивляются, почему комиссионные съедают их заработок.

Многие активные трейдеры в течение дня находятся в выигрышной позиции, а затем, после вычета комиссии, оказываются в проигрыше.

Представьте, что у вас есть 500 акций Terrific Truck Lines. Вы возитесь с этим лотом весь день, пытаясь купить дешевле и продать дороже. Торгуете до умопомрачения и после закрытия рынка, подсчитав прибыль и убытки, видите, что заработали $600. В общем-то, трейдинг – это не так уж и сложно…

Вы расправляете плечи и идете хвастаться друзьям. Взгляд падает на листок с расчетами. Ох, вы забыли вычесть комиссионные. Давайте посмотрим: вы совершили всего 30 сделок, или 15 круговых. За каждую – $20 комиссии, или $40 – за одну круговую. Умножаем 30 на $20, итого $600. Прибыль составляет $600. Минус комиссионные. Ваш дневной заработок составил $0.

Когда пройдет шок, можете уделить еще немного времени математике. Не считая выходных, в месяце примерно 20 торговых дней. Представим, что ежедневно вы совершаете пять круговых сделок, или всего 10, за каждую из которых взимается $20 комиссионных. Итого $200 в день. $200 умножаем на 20 и получаем $4000. Хм. Не слабо? Да уж. Хотите продолжить? Вы, может, и нет, а я посчитаю. В году примерно 250 торговых дней. Умножаем… Присядьте, перед тем как читать дальше. Итого $48 000 комиссионных в год! У вас замерло сердце? У меня тоже.

Как же платить меньше? Есть несколько общих рекомендаций.

• Я уже говорила, что можно открыть два торговых счета. Если вы решили сделать именно так, то платите брокеру, торгующему через системы прямого доступа, за скорость, точность и технические данные, а вторым счетом пусть занимается фирма с минимальными комиссионными. Иногда я платила всего $5. Как говорится, мелочь, а приятно.

• Не торгуйте слишком часто. Это одна из самых больших и дорогостоящих ошибок, которые совершают начинающие трейдеры. Вместо того чтобы позволить рынку самому «прийти» к ним, они скупают все, что движется. Торгуют и во время обеда (плохие часы), и когда рынок настроен против них. Что в итоге? Дрожащие пальцы. Большие убытки. И еще комиссионные. Ох.

• Будьте реалистом. Помните, что начинаете торговлю с убытков в виде комиссионных за сделку, и эту сумму придется вернуть перед тем, как вы получите прибыль. В отличие от вас брокер всегда заработает, независимо от того, выиграете вы или нет. Если вы используете маржу во время торгов и удерживаете убыточные позиции, ситуация еще хуже: проценты начисляются на заимствованные деньги, которые к тому же теряют ценность.

Надеюсь, что этой информации о проскальзывании и комиссионных будет достаточно, чтобы вы не торговали слишком часто, не гнались за акциями и не ожидали фантастических прибылей в начале карьеры. Пожалуйста, будьте мудрым и осторожным трейдером. В этом случае вы окажетесь сильнее этой системы и, несмотря на все трудности, заработаете деньги.

Трейдинг с использованием маржи: как это делать, чтобы спать спокойно

Маржа – это заем, который выдает вам фондовый брокер под проценты, как и любой банк. Когда вы открываете торговый счет, то выбираете маржинальный или, как его обычно называют, «50 %-ный маржинальный счет». Размер маржи, или займа (проценты не начисляются, пока вы не начнете использовать деньги), соответствует вашему депозиту. Если вы кладете на счет $10 000, брокер даст вам доступ еще к $10 000. Таким образом, у вас есть $20 000 для торговли. Эй, пройдемся по магазинам?

Ценный совет

Фьючерсные счета могут различаться по минимальному начальному остатку и правилам использования. За более детальной информацией обратитесь к фьючерсному брокеру.

Запоминайте. Одна из самых рискованных вещей, которые может сделать новичок, это потратить все средства, имеющиеся на его торговом счете, вместе с маржей. Поймите, пожалуйста, что, когда вы используете маржу, то теряете в два раза больше, чем если бы торговали только на свои средства. Например, у вас есть 300 акций по $50 за каждую. Их общая рыночная стоимость составляет $15 000, из которых $7500 – ваши, а $7500 – маржа, т. е. деньги брокера. Цена падает до $40 за штуку. Теперь рыночная стоимость акций составляет $12 000, т. е. $6000 ваших и $6000 – брокера. Позиция «съела» $1500 вашего капитал и $1500 – брокера. Если бы вы торговали лотом меньшего объема, используя только свои средства, убытки сократились бы в два раза.

Как я уже говорила, если вы планируете совершать более четырех сделок за пять дней, необходимо открыть торговый счет с минимальным балансом $25 000 – эта или бо́льшая сумма должна быть на нем в течение каждого торгового дня, независимо от обстоятельств. Если это правило будет нарушено, большинство брокеров заморозят ваш счет до тех пор, пока вы не вернете им заем. Здравый смысл подсказывает, что для начала лучше иметь более $25 000 или хотя бы $30 000 – на всякий случай.

Теперь хорошие новости: занимаясь дневным трейдингом, вы можете торговать на сумму, которая в четыре раза превышает имеющуюся. Это значит, что, если у вас на счету есть $25 000, вы можете торговать на $100 000. Маржа по овернайту обычно превышает баланс в два раза. Хотя эти большие цифры выглядят заманчиво, пожалуйста, забудь о марже в начале карьеры и используйте во время торгов только собственный капитал. Всегда держите при себе часть счета наличными. Оставляйте до утра минимальное количество самых простых позиций. Звучит скучно? Не волнуйтесь. Как бы осторожно вы ни торговали, рынок непременно обеспечит вам массу развлечений и волнительных моментов.

Разработайте простой бизнес-план

Как сказано в начале главы, трейдинг – это бизнес и его необходимо соответствующим образом организовать. Самые успешные трейдеры заранее пишут простой бизнес-план. Используйте изложенную выше информацию, чтобы выработать общее направление. Например, серьезный психологический тест поможет понять, насколько вы расположены к риску. Соотнесите результат с наличием у вас времени и выбранным торговым инструментом.

• Приобретите качественный компьютер и пару мониторов, найдите провайдера, предоставляющего хорошее интернет-соединение, а также оплатите ежемесячные биржевые взносы и сборы на программное обеспечение (для фьючерсных рынков). Кроме того, необходимо будет потратиться на исследовательские материалы и подписки на газеты/журналы.

• Пообещайте себе, что никогда не станете рисковать более чем 2 % собственного капитала. Это значит, что, имея на счету $10 000, за одни торги вы можете позволить себе потерять не больше $200. Если сумма на счету меняется, то же самое происходит и с минимальной суммой, которой вы можете рисковать.

• Определите и запишите максимально позволительный в течение дня расход (убыток) для вашего счета. Решите, что, как только достигнете этого предела, остановитесь и оцените ситуацию.

Кроме всего прочего, ставьте перед собой реальные цели. Многие новички допускают эту ошибку: «О’кей, я открою счет на $50 000. У меня будет возможность ежедневно зарабатывать трейдингом $500».

Посмотрим правде в глаза

Если вы получаете $500 в день, это $2500 в неделю. В году 52 недели, итого $130 000, или 260 % от начального счета. Столько не зарабатывают даже самые успешные трейдеры. Глупо думать, что это сможет сделать новичок.

В следующей главе мы поговорим о том, что лучше ставить цели, ориентированные на процесс, а не на результат, т. е. получение денег. Старайтесь торговать на хороших уровнях входа/выхода и увеличивать процент выигрышных сделок. Это отличная, реальная цель, и вы можете записать ее в свой бизнес-план.

Создайте атмосферу успеха

Огромный плюс дневного трейдинга состоит в том, что вы можете работать откуда угодно. Независимо от того, где именно вы осуществляете торги – дома, в альтернативном офисе (существуют так называемые закрытые дневные трейдеры, которые торгуют в офисах украдкой от посетителей и клиентов) или торговом центре, существуют определенные критерии.

Для успешного трейдинга вам понадобятся позитивное мышление, концентрация и способность дисциплинированно вести торги.

Начнем с домашнего офиса. Одни из перечисленных ниже пунктов очевидны, а другие вы могли не учесть.

• По возможности убедитесь, что в вашем офисе есть окно или источник дневного света. Мягкое естественное освещение благотворно влияет на психику и более приятно для глаз.

• Если вы торгуете с помощью высококачественной платформы, позаботьтесь о наличии второго монитора. Это позволит вам видеть в два раза больше графиков, экранов маркетмейкеров и информационных лент (тикеров).

• Не забудьте о запасном интернет-провайдере. Дополнительная ежемесячная плата не идет ни в какое сравнение с убытками, которые вы можете понести из-за неполадок с основным соединением.

• Поставьте телевизор. Пусть постоянно будет включен CNBC или любой другой финансовый канал.

• Не отвечайте на телефонные звонки. Вы не можете одновременно обсуждать соседей, высказывать мнение о новых драгоценностях и хорошо торговать. Я потеряла сотни долларов, пытаясь вести торги во время вежливой беседы с друзьями. Объясните всем, кто может вам позвонить, что не можете отвлекаться на разговоры в часы работы рынка. А потом пусть за вас говорит автоответчик.

• Убедитесь, что ваш офис расположен в тихом, уединенном месте. Бегающие вокруг дети, шумная собака, супруг, включивший пылесос, – все это мешает сконцентрироваться.

• Уберите со стола все лишнее. Пусть на нем будут только записи, касающиеся торгов. Иначе, когда ваша самая крупная позиция начнет тревожно колебаться, вы в панике будете разбрасывать бумаги в поисках листка, на котором записан размер вашего стоп-приказа. Беспорядок – причина стресса.

• Перед тем как оставить открытыми неустойчивые позиции, установите автоматические стопы, а потом идите проверять почту или мыть машину. В начале своей карьеры я потеряла $500, когда вышла на улицу покормить кота.

Нужно ли торговать на бумаге?

Некоторые опытные трейдеры советуют начинающим торговать на бумаге (т. е. не делая реальных ставок) в течение недель или месяцев, перед тем как проводить реальные торги. Другие полагают, что это пустая трата времени.

Я думаю, что торговля на бумаге способна принести пользу, если представить, что на кону реальные деньги. Это позволит вам понять ритм рынка и узнать о поведении различных акций, индексов и прочих объектов торговли.

Торгуя на бумаге, вы можете «заработать» много денег и ошибочно решить, что в реальном трейдинге все так же просто. Однако в этом случае отсутствует один компонент: эмоции. Способность контролировать свои чувства во время торгов – главная составляющая вашего успеха. Этой большой и важной теме я посвятила главу 4.

Проверьте себя!

Вопросы

1. Назовите два правила, касающихся денег для открытия торгового счета.

2. Расскажите о трех уровнях системы котировок, использующихся в настоящее время.

3. Назовите три причины для того, чтобы открыть два торговых счета.

4. Дайте определение термину «проскальзывание».

5. Назовите три способа уменьшения комиссионных.

6. Назовите одно надежное средство решения проблем с маржей.

7. Полезно ли торговать на бумаге?

Ответы

1. Никогда не торгуйте на последние деньги. Используйте для этой цели только те средства, которые можете потерять.

2. Котировки первого уровня отражают лучший бид и лучший аск в режиме реального времени (предоставляются по требованию). Котировки второго уровня отражают значения бид и аск всех участников рынка и расположены на экране, который трейдеры используют для размещения приказа. Котировки третьего уровня применяются только специалистами и маркетмейкерами для обновления приказов и изменения цен.

3. 1) При необходимости дополнительного обеспечения вы можете взять средства с другого счета, чтобы покрыть маржу; 2) в случае возникновения технических неполадок у вас есть возможность защитить один счет с помощью другого; 3) долгосрочный счет может служить для покрытия убытков на счете для внутридневной торговли.

4. Проскальзывание – это разница между ценой, по которой вы выставили рыночный ордер, и ценой, по которой он фактически исполнился.

5. 1) Откройте два счета, причем один – у онлайн-брокера, берущего минимальные комиссионные; 2) не торгуйте слишком часто; 3) помните, что, перед тем как получить прибыль, вы должны сначала вернуть комиссионные.

6. Не оставляйте на утро позиции, открытые в конце рабочего дня.

7. Да. Это поможет начинающему трейдеру узнать о поведении различных акций и взаимодействии индикаторов, а также уловить ритм рынка.

* * *

Основное положение: ваш образ – приглашение к величию

Что бы вы сделали, если бы знали, что не проиграете?

Доктор Роберт Шуллер

В глубине вашего сердца живет мечта: собственное представление о том, каким вы будете, если реализуете все свои возможности; это и есть ваше реальное «я». Этот образ – основа бытия; он подсказывает, кто вы на самом деле, и определяет ваше величие.

Чтобы рассмотреть его и облечь в понятную форму, нужно отойти от старых, ограниченных суждений о своей личности и увидеть себя настоящего – от природы мудрого, сильного и умного. Ваше внутреннее «я» способно использовать все возможности и достигнуть поставленной цели.

Ясно увидев этот образ, вы задумаетесь, как воплотить его в жизнь. Немногим это известно. Солнечный свет знает, как вырастить дерево из семени, посаженного в теплую землю. Так и ваше внутреннее «я», исполненное вселенской мудрости, сможет само привести вас к процветанию.

Чтобы появились первые ростки, вы должны просто прислушиваться к голосу сердца. Следуйте за ним, шаг за шагом. Как забота солнца и дождя помогают семени стать сильным, здоровым деревом, так и ваша энергия поможет вырасти вашему внутреннему образу. Вы автоматически будете встречать нужных людей, бывать там, где необходимо, и попадать в те ситуации, которые приведут вас к успеху.

Образ, живущий внутри вас, – это и есть вы сами – независимый, сильный и мудрый. Это вы, смело делающий шаг вперед и способный достичь самых невероятных целей.

Этот образ приглашает к величию. Вы принимаете приглашение?

* * *